Ciudad de México. La gigante estatal mexicana Pemex dijo este jueves que colocó exitosamente en los mercados internacionales de capital bonos por US$7.500 millones, en una operación que calificó como la más grande en la historia de la petrolera.
La transacción forma parte de un plan de pago anticipado y refinanciamiento de deuda anunciado por la petrolera en la víspera para reducir el saldo de su abultada deuda financiera de casi US$105.000 millones y mejorar su perfil de pagos.
La firma aseguró que los recursos obtenidos de la colocación serán destinados al refinanciamiento de sus pasivos, "sin representar crecimiento en los saldos de la deuda".
Pemex detalló que recibió una demanda total de US$38.000 millones, "la mayor para una emisión de la empresa" y que representa cinco veces el monto total emitido.
La operación se dividió en tres papeles: US$1.250 millones con vencimiento a siete años, US$3.250 millones a 10 años y US$3.000 millones a 30 años.
"Esta transacción se posiciona como la más grande en la historia de la compañía y es una de las mejores recibidas por el mercado. Se contó con la participación de inversionistas de Estados Unidos, Europa, Asia, Sudamérica y Medio Oriente", dijo Pemex en un comunicado.
La guía de rendimientos para la deuda es de 6,50% para el tramo a siete años, 6,85% para el de 10 años y de 7,70% para el de 30 años.
"Esta transacción se posiciona como la más grande en la historia de la compañía y es una de las mejores recibidas por el mercado. Se contó con la participación de inversionistas de Estados Unidos, Europa, Asia, Sudamérica y Medio Oriente", dijo Pemex en un comunicado.
Los agentes colocadores fueron J.P. Morgan, Goldman Sachs, HSBC, Citigroup, Crédit Agricole CIB, Mizuho Securities y BofA Merrill Lynch.
La deuda financiera a corto plazo de Pemex, cuyos niveles de producción de hidrocarburos están en mínimos en décadas, cerró en casi US$14.600 millones al 30 de junio, según sus estados financieros.
De acuerdo con datos de Eikon Refinitiv, Pemex tiene vencimientos de bonos entre 2020 y 2023 por casi US$30.000 millones. El tamaño de sus pasivos la han puesto bajo la lupa de calificadoras de riesgo, que podrían bajar aún más su nota crediticia.
El presidente Andrés Manuel López Obrador ha dicho que hará todo lo necesario para sanear financieramente a la empresa más grande del país, la cual, asegura, le fue entregada en ruinas por su predecesor, quien elevó la deuda financiera desde unos US$60.000 millones a más de 100.000 millones.
El gobierno ha dicho también que prevé llevar la producción de crudo desde los actuales 1,7 millones de barriles por día (bpd) a 1,9 millones de bpd a fines del 2020, una meta que expertos ven difícil de alcanzar.
Para el 2020 la administración de López Obrador planea dar "apoyos" a Pemex por el equivalente de US$4.400 millones, de los cuales 2.350 millones son de capital y el resto reducción de impuestos. Además, estima dotarla de un presupuesto de US$26.500 millones, cerca del 9% más que en 2019.
Este año la empresa ha recibido entre rebajas fiscales, capital y manejo de pasivos laborales unos US$9.500 millones.
Oferta de prepago. Más temprano este jueves, la firma lanzó una oferta para prepagar hasta US$5.000 millones en bonos que vencen en 2020-2023, de los cuales existen US$14.700 millones en circulación. La petrolera busca priorizar los títulos de más pronto vencimiento.
La oferta de recompra expira el 18 de septiembre y se liquida el 23 del mismo mes, según un documento visto por Reuters.
Los resultados de esta operación se darán a conocer una vez que se definan las condiciones finales de dichas ofertas, Pemex dijo eate jueves.
El miércoles, el gobierno anunció una inyección de US$5.000 millones a la petrolera para iniciar la operación de refinanciamiento.
Pemex no contestó a varias solicitudes de comentarios sobre detalles de la recompra de bonos.
